Page 25 - Revista Tributos y Aduanas

Usuarios
Los primeros sujetos son los usuarios de las criptomonedas, y son las personas naturales, personas
jurídicas o entidades que obtienen criptomonedas y las utilizan para: (i) comprar bienes o servicios reales o
virtuales, (ii) realizar pagos P2P, o (iii) para mantenerlas como una inversión (Financial Action Task Force,
2015).

Se pueden adquirir las criptomonedas, en primer lugar, comprando directamente a otros usuarios que las
poseen a través de plataformas intercambio (P2P exchange). En segundo lugar, pueden adquirirlas de
forma indirecta a través de intermediarios (cryptocurrency exchange). En tercer lugar, se pueden obtener
criptomonedas con la minería (mining); es decir, participar en el proceso de validación de las operaciones
y así recibir como pago monedas por el referido servicio. En cuarto lugar, las personas pueden aceptar las
,onedas virtuales como medios de pago por prestar servicios o vender productos (Houben & Snyers, 2018).
Cabe mencionar que, se pueden adquirir monedas directamente desde el oferente, creador o emisor de
éstas, y a ello se le denomina ofertas iniciales de monedas (initial coin offerings o ICOs). (Houben & Snyers,
2018)

Una ICO es una forma de financiamiento que permite a un proyecto o empresa recaudar capital en
criptomonedas con alta liquidez o monedas de curso legal, a través de la venta pública por internet de un
nuevo criptoactivo, y esto es una forma de crowdfunding (alternativa de financiación colectiva y online).

Mineros
Los mineros también son partícipes del sistema de criptomonedas, en tanto ejecutan, de manera individual
o colectiva, un software especial y así resolver algoritmos complejos de manera distribuida para validar las
transacciones del blockchain (proof-of-work) (Financial Action Task Force, 2015).

Así, el proceso de minería es un mecanismo de consenso distribuido, en tanto un minero apoya la red
validando las transacciones recibiendo a cambio nuevas criptomonedas, mediante la emisión
descentralizada y automática éstas. (Houben & Snyers, 2018).
Se les dice mineros en tanto es una analogía con quiénes se dedica a la extracción de valiosos minerales
(Nakamoto, 2008).

Intermediarios
Un intermediario o “exchanger”, es una persona o entidad que ejerce la actividad de intercambio de
criptomonedas por dinero real, fondos, u otros tipos de monedas virtuales, a cambio de una tasa o
comisión (Pradenas, 2018).
Los intermediarios operan a través de plataformas web que tienen la función de ser mercados de
intercambio de criptomonedas por dinero fiduciario y viceversa, o de criptomonedas por otras
criptomonedas y se les puede clasificar como: intercambios centralizados o indirectos, e intercambios
descentralizados o directos. (Pradenas, 2018)
Las plataformas de intercambio centralizadas son administradas por el exchanger y los usuarios tienen que
crear una cuenta virtual en el sitio web para poder vender y/o comprar criptomonedas; así como para
trasferir dinero fiduciario y/o monedas virtuales a una cuenta bancaria o a un wallet (billetera virtual) del
intermediario, según sea el caso de la operación que se trate y de ser comprador o vendedor, por ello, se
le denomina intercambio indirecto o centralizado, en tanto se opera a través de un tercero. (Pradenas,
2018)
Un ejemplo práctico de lo anterior se indica a continuación: un usuario nuevo, quien no posee
criptomonedas, desea comprar y para ello se registra en el sitio web del exchanger creando una cuenta
virtual, después transfiere dinero fiduciario a la cuenta bancaria indicada por el intermediario y una vez
validada la transferencia, el usuario comprador podrá verificar su saldo en la moneda fiduciaria en su cuenta

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